Глава Morgan Stanley Джеймс Горман предупредил, что доходы от инвестиционно-банковских услуг могут не восстановиться до следующего года, после того как чистая прибыль группы с Уолл-Стрит упала почти на одну пятую в первом квартале.

Длительный спад в инвестиционно-банковском бизнесе ударил по Morgan Stanley и его конкурентам, поскольку финансовые потрясения после краха региональных кредиторов США и Credit Suisse в Европе продолжаются. сторонние трейдеры.

Горман заявил аналитикам в среду, что слияния и поглощения, а также андеррайтинг долговых обязательств и акций «остаются очень ограниченными», но заявил, что доходы в конечном итоге восстановятся.

«Мы уже наблюдаем рост числа сделок по слияниям и поглощениям и признаки появления новых проблем весной. Тем не менее, это в значительной степени остается историей середины 2023 года и всего 2024 года», — сказал Горман во время отчета банка о прибылях и убытках за первый квартал.

Рост в управлении капиталом, который имел решающее значение для успеха акций Гормана, не смог наверстать упущенное в начале 2023 года после замедления инвестиционно-банковской деятельности.

Морган Стенли акции отыграли предыдущие потери и не изменились на поздних утренних торгах в Нью-Йорке.

Чистая прибыль, приходящаяся на акционеров, составила 2,98 миллиарда долларов в первом квартале, что на 19 процентов меньше, чем за тот же период прошлого года. Согласно данным, собранным Bloomberg, аналитики прогнозируют квартальную чистую прибыль в размере 2,92 млрд долларов США.

Доходы Morgan Stanley от инвестиционно-банковских услуг упали на 24 процента до 1,2 миллиарда долларов, что немного превышает оценки аналитиков в 1,1 миллиарда долларов и соответствует аналогичному снижению других крупных банков Уолл-Стрит.

Доходы от торговли ценными бумагами, которые выиграли от агрессивного повышения процентных ставок центральным банком и волатильности рынка, связанной с войной в Украине за последние 12 месяцев, упали на 12%. до 2,6 млрд долларов.

Это превзошло оценки аналитиков в 2,4 миллиарда долларов, но все же отстало от конкурентов JPMorgan, Citigroup и Bank of America, выручка которых либо осталась неизменной, либо выше. Голдман Сакс он объявил во вторник этот доход от торговли фиксированным доходом упал примерно на 17 процентов.

Подразделение банка по управлению активами заработало 6,6 млрд долларов в первом квартале, что на 11% больше, чем за тот же период прошлого года, и превзошло ожидания аналитиков. Подразделение также заработало 110 миллиардов долларов новых чистых активов в течение квартала.

Morgan Stanley заявил, что депозиты, которые были в центре внимания инвесторов после краха Silicon Valley Bank в марте, упали на 3% до 340,9 млрд долларов с 350,6 млрд долларов в предыдущем квартале. Многие депозиты Morgan Stanley поступают от более состоятельных клиентов, которые менее навязчивы и более склонны отказываться от вкладов в поисках лучшей процентной ставки.

Финансовый директор Morgan Stanley Шэрон Йешайя сообщила Financial Times, что крах SVB привел к переходу от депозитов к таким продуктам, как фонды денежного рынка и казначейские облигации США, но многие из этих активов все еще оставались в банке.

«Насколько мы можем видеть, деньги в основном остаются в четырех стенах Morgan Stanley, о чем свидетельствуют активы наших клиентов», — сказала она.

Прибыль упала, так как банк в четыре раза увеличил свои резервы на возможные потери по кредитам до 234 млн долларов по сравнению с 57 млн ​​долларов год назад, что, по его словам, было в основном связано с коммерческой недвижимостью и ухудшением макроэкономических перспектив.

«Я ожидаю, что рынки останутся волатильными в этом сезоне отчетности и в течение следующих нескольких месяцев», — сказал Горман. «Однако в отсутствие геополитического сюрприза или ограниченного прогресса в снижении инфляции я думаю, что 2023 год, вероятно, завершится конструктивно в большинстве областей».