Крупнейшие банки Америки объединились, чтобы вложить 30 миллиардов долларов в First Republic Bank в попытке укрепить его финансы и предотвратить последствия краха двух крупных кредиторов на прошлой неделе.
JPMorgan Chase, Bank of America, Citigroup и Wells Fargo внесут по 5 миллиардов долларов каждый в калифорнийский кредитор First Republic. Goldman Sachs и Morgan Stanley внесут по 2,5 миллиарда долларов каждый, а BNY Mellon, PNC Bank, State Street, Truist и US Bank внесут по 1 миллиарду долларов каждый.
«Действия крупнейших банков Америки отражают их уверенность в национальной банковской системе. Вместе мы перемещаем нашу финансовую мощь и ликвидность в более крупную систему, где она больше всего нужна», — говорится в заявлении банков в четверг.
Однако остается вопрос, повысит ли этот шаг доверие инвесторов к Первой республике, а также общее состояние банковского сектора. Акции First Republic упали более чем на 20 процентов в нерабочее время после восстановления в четверг.
Падение произошло после того, как банк объявил о приостановке выплаты дивидендов «в этот период неопределенности». Банк также заявил, что будет стремиться сократить долг, а также размер и структуру своих операций в целом.
менеджер хедж-фонда Билл Акман он написал в Твиттере что скоординированные действия по укреплению Первой республики были «фиктивным вотумом доверия» и что «риск дефолта ФРБ теперь распространяется на наши крупнейшие банки».
В знак напряженности в банковском секторе кредиторы США обратились к ФРС за помощью после краха SVB, при этом центральный банк США занял 160 миллиардов долларов на неделе, закончившейся 15 марта, в рамках своего дисконтного окна и нового экстренного кредита.
Данные, опубликованные ФРС в четверг, показали, что использование дисконтного окна подскочило до рекордных 152,85 млрд долларов, увеличившись на 148,3 млрд долларов за пять дней, закончившихся в среду. Условия кредитования были смягчены в рамках чрезвычайных мер для банков, объявленных в воскресенье.
Кредиторы также заняли $11,9 млрд в рамках программы срочного финансирования ФРС, новой программы, запущенной в воскресенье. Отдельно центральный банк также выделил 142,8 млрд долларов для гарантии всех депозитов в SVB и Signature Bank.
Майкл Фероли, главный экономист по США в JPMorgan, сказал, что кредиты ФРС на сумму более 300 миллиардов долларов, предоставленные финансовым учреждениям, составляют «примерно половину того, что было сделано во время» великого финансового кризиса 2008 года.
«Но это все еще большое число», — добавил он. «Стакан наполовину пуст — банкам нужны большие деньги. Стакан наполовину полон, когда система работает по назначению».
JPMorgan, советник Первой республики, исследовал конкурирующих кредиторов. подчинение поддерживаемое промышленностью решение для Первой Республики. Кредитор позвонил в несколько банков Уолл-стрит в среду вечером, чтобы найти финансирование, сообщили два человека, знакомые с этим вопросом.
Правительство призвало банки помочь Первой республике после того, как ее акции упали, а ее долговой рейтинг был понижен после ее банкротства. Банк Силиконовой долинысказал человек, участвовавший в переговорах.
Спасение Первой республики напоминало спасение Long-Term Capital Management в 1998 году, когда Федеральная резервная система Нью-Йорка привлекла 3,6 миллиарда долларов для спасения хедж-фонда за счет взносов крупных кредиторов с Уолл-стрит.
В своем заявлении министр финансов США Джанет Йеллен, председатель Федеральной резервной системы Джей Пауэлл и высокопоставленные представители регулирующих органов заявили: «Эта демонстрация поддержки со стороны группы крупных банков очень приветствуется и демонстрирует устойчивость банковской системы».
ФРС добавила, что «как всегда. . . готов предоставить ликвидность через дисконтное окно всем соответствующим учреждениям».
Акции First Republic выросли более чем на 10 процентов после объявления. Его акции упали на 64 процента на прошлой неделе после того, как Федеральная корпорация по страхованию вкладов вмешалась, чтобы поглотить SVB, вызвав опасения, что заражение распространится на других региональных кредиторов.
Чтобы укрепить свое финансовое положение, в воскресенье банк привлек финансирование от ФРС и JPMorgan, в результате чего у него осталось 70 миллиардов долларов неиспользованной ликвидности, за исключением средств, доступных в рамках новой федеральной программы срочного финансирования банка.
Крах банка Кремниевой долины
Просматривайте последние новости и анализ о последствиях краха Silicon Valley Bank, начинающего кредитора, который стал вторым по величине банкротством банка в истории США.
Первая республика изо всех сил пыталась восстановить доверие инвесторов после краха SVB в пятницу, за которым последовал крах Signature Bank в воскресенье.
Во вторник Moody’s поместило все свои долгосрочные рейтинги Первой республики в ожидании понижения, заявив, что они отражают зависимость банка от незастрахованных депозитов и нереализованные убытки по ценным бумагам, удерживаемым до погашения. Fitch и S&P Global резать Кредитный рейтинг Первой республики в среду.
Трудности Первой республики возникают, несмотря на заверения президента Джо Байдена в том, что регулирующие органы сделают «все необходимое» для защиты вкладчиков и экстренного финансирования со стороны правительства США для увеличения ликвидности.
